Такая категория участников рынка всегда действует в своих собственных интересах, в целях гарантии того, что они смогут закупиться активами дешевле и продать дороже. Вайкофф создал идею о «композитном человеке» (от англ. composite man, composite operator), который воплощает собой воображаемую личность рынка. Он предложил всем инвесторам и трейдерам изучать фондовый рынок с точки зрения, если бы его контролировал один субъект, поскольку это может облегчить им дальнейшее следование за трендами. Для того, что бы торговать значительные накопления необходимо иметь значительное ожидание дальнейшего роста актива, признаки силы актива, точку в которой актив готов двигаться дальше после накопления.
Если учесть все пики и падения, которые привели к этому моменту, а также то, что последовало за ним, можно выявить некоторую закономерность. К примеру, одна из фаз может длиться дольше ожидаемого и из-за этого некоторые тесты будут отсутствовать. Вайкофф также разработал пошаговый подход к рынку, который основан на самых разных методах и принципах.
Метод торговли Вайкоффа. Часть 1. Биография. Принципы и 3 закона Вайкоффа.
Пробои или отсутствие пробоев этих зон поддержек и/или сопротивлений в дальнейшем позволят нам оценивать количество и качество спроса и предложения. После длительного роста, цена упирается в потолок, происходит повторное тестирование максимума. Неудачная попытка покупателей пробиться к новым вершинам означает начало фазы распределения.
К примеру, трейдер может сравнить поведение цены акции по отношению к индексу S&P 500. В зависимости от позиции актива в рамках индивидуальной схемы торговли по методу Вайкоффа, такой анализ может дать представление о следующих движениях цены. В конечном счете, это облегчает поиск благоприятной позиции для входа в рынок. В период действия фазы B могут происходить многочисленные вторичные тесты (ST). В некоторых случаях они демонстрируют более высокие максимумы (бычьи ловушки) и минимумы (медвежьи ловушки) по отношению к кульминации продаж и автоматическому ралли, подобно фазе A. В конце концов, предложение становится намного больше, чем спрос, и в последствии этого образуется нисходящий тренд.
Прошло почти сто лет с момента публикации работы, но метод Вайкоффа и по сей день является востребованным. Это безусловно, гораздо больше, чем просто индикатор технического анализа, поскольку он включает в себя множество принципов, теорий и методов торговли. Какое он занимает положение относительно действующего тренда?
Что такое фаза накопления по Вайкоффу?
Совершенно обычным является наличие множества вторичных тестов. «Композитный человек» — это эвристический прием, представленный в «Курсе Вайкоффа по науке и технике фондового рынка». Этот инструмент дает трейдерам возможность представить рынок в конкретных терминах и лучше понять его движения.
Данная фаза является типичным периодом накопления активов, которая также называется весной. Зачастую она является последней медвежьей ловушкой перед тем, как рынок начинает демонстрировать более высокие минимумы. Во время действия фазы С композитный человек предоставляет небольшое предложение и по факту, те кто должен был продать свои активы, уже сделали это.
Медведи готовы сдать позиции (фьючерс на природный газ США)
Как правило, фаза распределения отмечается боковым движением, которое поглощает спрос до тех пор, пока он не будет исчерпан. Композитный человек накапливает активы до того, как это начнут делать большинством инвесторов и трейдеров. Накопление происходит постепенным образом, чтобы избежать значительного изменения цены. К примеру давайте представим себе, что рынок BTC/USD начинает консолидироваться с очень высоким объемом после длительного медвежьего тренда. Если большое количество BTC переходит из рук в руки и цена существенно не падает, это может указывать на то, что нисходящий тренд может закончиться и в скором времени будет разворот.
Правило гласит если спрос выше предложения, то цены будут расти. Можно с уверенностью сказать, что есть существенная разница между умением торговать краткосрочные и долгосрочные движения цены, т.к. Последние связаны со значительным накоплением актива и его ликвидацией.
(SC) – «Кульминация продаж».
В фазе Е, актив покидает торговый диапазон и цену контролирует спрос. Откатов почти нет, даже если они и есть, то они краткосрочны. Так как у нас открыта позиция, то наша задача в этой фазе вести позицию и наблюдать за развитием тренда вверх. В каждой из точек 8, 10, 12 и 14 (см. рис. 1) мы можем входить в позицию лонг, оценивая риск к прибыли перед входом. Первые четыре месяца 2021 года крипторынок находился в фазе распределения, о чем свидетельствует цена бессрочного контракта на BTCUSDT Binance (см. график выше).
Учитываются все упомянутые выше факторы – и объемы, и характер движения, и соотношение потенциального стопа и тейк-профита. Рыночный цикл Вайкоффа горячо обсуждается в криптовалютных кругах. Некоторые утверждают, что признаки, связанные с накоплением Вайкоффа, можно увидеть в рыночных изменениях для определенных криптоактивов, а другие с этим не согласны. Тем не менее, понимание потенциальных причин, возникающих на рынке, полезно. Изучение методологий, которые используют другие трейдеры, может подготовить вас к принятию собственных торговых решений.
Сегодня они кажутся очевидными, но стоит понимать, что созданы они были в начале 20 века, а в то время этот подход стал революционным. Кроме того, в его методе есть некий пошаговый чек-лист для проверки целесообразности сделок покупки/продажи. Для сделок на продажу анализ проводится по схожему алгоритму. Пока график движется в горизонтальном коридоре торговля не ведется.
Как применять правила Вайкоффа
На самом деле, прогнозы, содержащиеся в данном письме были настолько точны, что приобрели множество подписчиков. В результате серии успешных кампаний мы не только были перегружены делами, но брокерские конторы по всей стране советовали нас своим клиентам. Так много было подписчиков, что они оказывали эффект на котировки акций, которыми мы торговали, а в некоторых случаях эффект на рынке было очень важным. Все вышеперечисленное гораздо более подробно описано в моей книге «Wall Street Ventures and Adventures Through Forty Years», которая желательна для прочтения вами. Предстоящие события, я утверждал, предвещались на ленте, потому что большие интересы раскрывали свои ожидания повышения или понижения цены акции при их покупке или продаже.
- Закон Усилие против Результата помогает оценить относительное доминирование спроса и предложения, посредством дивиргенций.
- Когда спрос превышает предложение, цены растут, и когда предложение превышает спрос, цены падают.
- По наблюдениям Вайкоффа, поведение композитного человека кардинально отличается от того, как ведет себя большинство инвесторов.
- Очевидным признаком слабости (от англ. sign of weakness, сокр. SOW) является падение стоимости ниже линий поддержки.
- Тренд же или дисбаланc — это будет уже следствием наторговки внутри флета.
- Эта стадия похожа на накопление, когда умные деньги заканчивают покупки и начинают постепенно фиксировать прибыль.
Если же признаки силы не появляются, то следует воздерживатся от добавлений к уже открытой позиции и искать место для закрытия первой позиции, так как нет признаков того, что движение вверх началось. В данной публикации мы будем делать упор на анализе индикатор вайкоффа формаций на баровом графике и начнём с накопления актива, с аккумуляции. Следующей фазой движения цены метод Вайкоффа называет изменение тенденции, при котором стоимость валюты выходит за рамки торгового диапазона, направляясь к новым максимумам.
На сколько эффективна данная торговая методика?
То же самое с манипулятором, который прилагает усилия, чтобы поднять или снизить цены. Если бы можно было стать достаточным экспертом, чтобы судить по действию акций, о том что было в умах этих больших интересов и следовать за ними. Начало публикации регулярных аналитических обзоров «Trend Letter». Вайкофф вводит в широкий обиход такие термины технического анализа, как «сопротивление/поддержка», «накопление/распределение», «ралли/реакция», «перекупленность/перепроданность». Пункт 11, в обеих схемах дистрибъюции, даёт нам последнюю возможность покрыть лонги, которые были открыты до этого и предлагает первую возможность инициировать позицию шорт. Хотя лучшее место было бы на ралли при ре-тесте пункта 11, потому что этот ре-тест может нам дать больше доказательств (более узкий спред и более низкий объём) и/или более короткий стоп.
Торговля методом Вайкоффа на примере ADA/BTC Схема накопления
Рассказываю о том какие типы спрингов бывают и как их торговать. Объясняю как правильно анализировать баланс спроса и предложения и как следовать за крупными участниками рынка. Увеличение предложения заставляет розничных трейдеров открывать позиции. Доминирующие трейдеры могут продавать свои позиции по более высокой цене. Однако эта фаза зависит от высокого спроса со стороны розничных трейдеров, поэтому распродажа доминирующими трейдерами не приведет к снижению цены актива. Накопив свое большое состояние, Вайкофф начал видеть то, что он считал обманом розничного трейдера со стороны крупных рыночных корпораций.
Также полезно следить за объемом торгов, чтобы точнее определить этот момент. В этом видео я показываю как входить в рынок используя стоп-маркет и стоп-лимит. Объясняю как правильно анализировать баланс спроса и предложения и следовать за крупными участниками рынка.